A likviditás és a volatilitás napon belüli kapcsolata

Meggyes, Balázs and Váradi, Kata (2015) A likviditás és a volatilitás napon belüli kapcsolata. Köz-gazdaság, 10 (1). pp. 91-111.

Preview

PDF - Requires a PDF viewer such as GSview, Xpdf or Adobe Acrobat Reader
1MB

Abstract

Tanulmányunkban a likviditás és a volatilitás napon belüli kapcsolatát elemezzük. A kutatásunk alapját a Budapesti Értéktőzsde által 2005 óta számolt likviditási mutató, a Budapesti Likviditási Mérték (BLM), illetve a tényleges ársáv, mint volatilitás mutató adja. A BLM a befektetők oldaláról közelíti meg a likviditás kérdését, mert a tranzakciók nehezen számszerűsíthető, implicit költségeit méri, míg a tényleges ársáv a technikai elemzők által gyakran használt volatilitás mutató, mely rövid időszakok volatilitásának mérésére könnyen, és megbízhatóan alkalmazható. Az elemzést a leglikvidebb magyar részvényre, az OTP-re végezzük el 2007. szeptemberi és 2008. októberi adatok alapján.

Item Type:

Article

Divisions:

Faculty of Business Administration > Institute of Finance and Accounting > Department of Finance

Subjects:

Finance

Projects:

TÁMOP-4.2.4.A/2-11/1-2012-0001

ID Code:

1914

Deposited By:

Ádám Hoffmann